[转载]机构重仓股投资要点

歌华有线(600037)
　　◇收视费提高。歌华有线收视费从12元提高到18元后,其资产获利能力提高幅度在100%以上。我们认为市场还没有完全反映收视费提高对公司价值的提升。
　　◇数字电视及增值业务推动。数字电视用户和2008奥运对北京数字电视普及率的促进作用,将成为歌华有线业绩增长的额外动力。
　　◇投资评级:优异。

上海机场(600009)
　　◇公司置入的浦东机场的资产,虽然2004年受制于跑道容量的限制无法充分发挥其盈利潜力,但随着2005年中期第二条跑道投入使用,公司的飞机起降架次将取得大幅增长,估计相对于2004年将有35%左右的增幅。
　　◇上海机场位于我国经济发达的长江三角洲,未来发展看好,远景规划定位于亚太枢纽机场,将伴随我国航空业未来10年的高成长期而同步增长,在目前国内四家机场类上市公司中处于行业龙头地位。
　　◇投资评级:优异